Серебро и Погружение

Спотовая цена - выше $21 за унцию. Тобишь, около $630 за килограмм. Тот же килограмм серебра в Киеве будет стоить около 5800 гривен. Тобишь, около $730. Итого получаем около 16% спреда между эфемерным спотом "там" и более чем весомым бруском "тут". Как по мне - очень приятный спред, но это, скорее всего, из-за формаций вверх в спотовых графиках металлов. Тем не менее, попытаться словить пару ножей можно будет попробовать в самое ближайшее время. На золото я не глядел, но, я думаю, спреды там будут поменьше. По крайней мере так оно обычно бывает.

Я сейчас мало слежу за новостями: последние несколько месяцев на меня идет плотная череда проектов, которые с переменным успехом удается закрывать. У меня тут накопилось некоторое количество новостей различного толка, но постить их особо нет времени. Если происходит что-то совсем тематическое и интересное, я, конечно, стараюсЬ, но... К тому же, не совсем понятно как быть с темой NWO - вроде бы и связано с инвестированием и макроэкономикой, но с другой стороны - отсвечивать этими вопросами мне все менее желательно.

Потому, я думаю, публичный доступ к блогу я закрою недели через две. Следовательно, к неленивым читателям просьба: отпишитесь либо в комментарии сюда, либо в почту (akraievoyгрррррgmailтчкcom) - есть ли у вас Account Google - чтобы я понимал, насколько реализуем и желателен вариант с friend-only блогом на blogspot-е. Заранее спасибо...

Техническое: я, скорее всего, буду использовать Petrus Blogger. Это мой первый тестовый пост из этого блог-клиента. Функционально он пристойно выглядит, WYSIWYG-а, конечно, нет, но мне он как бы и не особо нужен. Да, я уже написал парочку скриптов для него, вроде бы комфортненько так получается, да... :)

гуманисты в изначальном смысле этого слова

ну что, мы живём первое лето многолетней дефляционной депрессии, правильно?

---snip---

Оставайтесь с нами, дорогие хипстеры, вёб-девелоперы, корпоративные айтишники, топ-менеджеры, рядовые работники уолл-стрита и прочие зеваки; вы -- тот самый средний класс, который сначала попадёт в человеческую "красную книгу", а потом будет полностью изничтожен; редакция этого блога берётся фиксировать этот процесс во всех его неприглядных деталях. Нам интересна ваша боль, ваше отчаяние, ваша поломанная жизнь. Мы же, в сущности, гуманисты в изначальном смысле этого слова -- для нас нет ничего важнее человека. :-)

© Smart and rude. Bad combination.

Игорь Аверин о деньгах

Единый хозяйственный механизм замкнутого цикла производств, это и есть настоящий суверенитет страны, а вовсе не ярмарочный балаган "демократии".

---snip---

При полной разбалансированности экономики, когда одни отрасли только производят, а другие только потребляют, - деньги начинают возрастать, - так как они будут отражать чей-то безвозвратный, непогашаемый встречным потоком товаров или услуг долг (а "мультипликатор" при этом будет падать. Так как "взаимозачитывать" нечего.) . То есть уравнение Фишера неверно не столько "математически", - оно неверно в первую очередь логически. Деньги возникают не "сбоку" от экономики, а внутри нее. (Какая неожиданная мысль!) И являются показателем ее сбалансированности. В случае идеального баланса, - денег нет. Они просто не нужны. В случае же больной, несбалансированной экономики, - их максимальное количество.



Если медитация удалась, - можете задуматься также о смысле и значении "завалов" денег в различных "стабфондах", "фондах будущих поколений" и т.п.)

---snip---

Если же Вы ругаете "неэффективную" экономику Советского Союза, за низкие зарплаты, за гипертрофированный ВПК, за неоправданно большую армию инженеров, за "повороты рек", - то Вы должны понимать, что она сама по себе являлась в чистом виде замкнутой экономикой. (В особенности в условиях международной изоляции и подготовке к войне 30-х годов.) И то количество "иждивенцев" которые она могла на себе нести (в виде той же научно-технической интеллигенции), - говорит как раз о ее высочайшей эффективности из-за минимизации затрат на хаос "конкуренции" субъектов экономики.



Тем более если еще учитывать тот факт, что эта экономика мало того что не имела никаких колониальных территорий, снабжающих ее сырьем и товарами, - но еще и пыталась помогать слаборазвитым странам по политическим (то есть моральным, а не экономически-меркантильным, вроде "демократизации" Ирака) мотивам. А заодно задумайтесь, каким образом строились метрополитены, тысячекилометровые газопроводы, космические корабли, города в вечной мерзлоте, сотни миллионов квадратных метров жилья ежегодно? Чем обеспечивались бесплатная медицина, образование (когда только сейчас становится очевидным, насколько оно было качественным и всеобщим)? Наверное рабским трудом политически репрессированных и "голодомором"?



Нет. Всего лишь пониманием простого, хотя к сожалению и неочевидного для масс факта замкнутости экономики страны. Почитайте рекомендации Госплану. Там совершенно недвусмысленно указывается,– "что механизм формирования и извлечения социалистической прибыли не может действовать в локально-производственном масштабе, но только в рамках экономики как целостности, как единого народнохозяйственного комплекса."



Полагаете те, кто вводил "хозрасчет" на предприятиях СССР не понимали этого простого утверждения? Думаю, заявление Уго Чавеса о том, что "СССР, это гениальное государство, идеи которого предала верхушка страны", - вполне имеет право на существование.

---snip---

Таким образом международная система денежной эмиссии выглядит довольно просто. Центробанки стран мира постоянно должны выпускать дополнительную эмиссию, для обеспечения местными деньгами своих растущих экономик. Но согласно Бреттон-Вудским договоренностям, - они на это "не имеют права", пока не сформировали соответствующие "золотовалютные резервы". А для того чтобы они смогли их сформировать, - в США должен постоянно существовать дефицит платежного баланса (и соответственно в остальных странах, - профицит внешней торговли). Соответственно весь прирост экономик мира, - это законная добыча США. (Плюс естественно процент по кредиту. Возвращающий назад эмитированный доллар.)



Это правило сформулировал еще Триффен в 60-х годах. Только интересовало оно его несколько с другой стороны. Он переживал, что постоянный дефицит торгового баланса США должен подрывать доверие к доллару и снижать его ценность, как резервной валюты. В общем он не ошибся.

"суть происходящего предельно ясно выразил президент одного из вышеперечисленных корпоративных транснациональных монстров, объединения Эй-Би-Би (ABB) Перси Барневик: он заявил, что глобализация - "это свобода для каждого компаньона, входящего в мое объединение, инвестировать там и тогда, где и когда он того пожелает, покупать и продавать то, что он пожелает, неся при этом минимум возможных тягот, вытекающих из социального законодательства". Формально эта идея была изложена в 1989 году в так называемом "Вашингтонском консенсусе". Это "комплекс джентльменских соглашений, выработанных... совместно мировыми финансовыми организациями и ФРС США с тем, чтобы постепенно отменить меры, принятые государствами по регулированию деятельности финансовых рынков, и со временем добиться полной либерализации действий для этих рынков". "Вашингтонским консенсусом" эти соглашения назвал один из авторов, американский экономист Джон Вильямсон - и хотя потом он многократно пытался объяснить, что его неправильно поняли, было уже поздно.



Суть "Вашингтонского консенсуса" состоит в шести принципах, которым должны следовать государства, желающие реформировать свои экономики. Принципы следующие:

• налоговая дисциплина


• "конкурентоспособный" валютный курс


• либерализации коммерции


• либерализация иностранных инвестиций


• приватизация


• дерегламентирование

Само по себе мнение группы экономистов мало кого волнует, но когда среди разработчиков оказывается ФРС США, тут уже не до шуток, ибо когда мы говорим "МВФ" или "ВБ", то подразумеваем именно "Фед". И действительно, эти идеи были тут же положены в основу условий предоставления кредитов международными финансовыми организациями, трансформировавшись в следующие положения, без выполнения которых МВФ отказывается давать кредит:

- привлечение инвесторов любой ценой, даже если это и происходит в ущерб социальным правам и окружающей среде

- сокращение до крайнего минимума услуг и программ социального развития, превращение систем здравоохранения и образования в набор услуг, предоставляемых на платной основе, отмена дотаций на продукты питания и другие товары первой необходимости - иначе говоря, приватизация социального сектора

- поддержание стабильности национальной денежной единицы любой ценой, принятие жестких бюджетных сокращений

- ограничительная денежная политика (высокие процентные ставки и т.д.)

- всемерное наращивание валютных резервов, даже ценой замораживания потребления

- предоставление полной свободы передвижения капиталов, в том числе беспрепятственный их ввоз и вывоз через границу

- приватизация в областях, не подверженных конкуренции, то есть в так называемых "естественных монополиях"

- налоговые реформы, направленные на "расширение налогооблагаемой базы" (то есть отмена всех налоговых льгот) и "приведение налогового законодательства в соответствие с нормами цивилизованных стран" (например, чтобы делался упор на прямые налоги - подоходный и на прибыль - в ущерб косвенным)

---snip---

# Национализация Центробанка, подчинение его правительству и построение автономной финансовой системы. (Никаких 8-х статей устава Международного Валютного Фонда!) Обеспечение хождения внутри страны только собственной денежной единицы, при свободе обмена на любые другие при выезде из страны по курсу паритета покупательной способности (ППС) валют. (определяется государственным(!) Центробанком).

# Законодательное запрещение Центробанку использование в качестве резервов ценные бумаги (обязательства) других стран, как неподконтрольные. Резервы возможны только на базе собственной денежной единицы. Если хотят "нефть", пусть сначала купят за свои товары "рубль" и таким образом наполнят товарный рынок страны (причем недостающим в этой стране сырьем, а не конечной продукцией), а уже потом вывозят нефть.---snip---

Да и просто очень полезно прочесть законы Советского Союза касающиеся организации денежного обращения, особенно в самом начале, с 1917г. И в период подавления НЭПа, в конце 20-х годов. База законов начиная еще с постановлений СНК (Совета Народных Комиссаров) с (простите, если неудобной) оболочкой находится здесь.

© Задумывались ли Вы когда-нибудь над вопросом "Откуда берутся деньги?" - ВОЙНА и МИР

Еле оторвался... Местами, конечно, с натяжкой, но в целом очень неплохо.

UPD: тут, оказывается, разметочка-то и поплыла, не всегда ScribeFire справляется, иногда и ручками приходится подпиливать...

Эрик : Игра против евро

Итак, вторая фаза первого глобального экономического кризиса входит в свою острую фазу. Еше парочка-другая южно-европейских стран одна за одной обратятся за помощью и "спасением" к МВФ. Евро пойдет искать новое дно - паритет или около того не важно. Главная цель - Еврозона должна будет принять новые правила игры, предписанные МВФ (США). И до тех пор пока этого не произойдет негативные новости об европейской экономике будут будоражить СМИ. Ну а вслед за этим можно будет перейти к построению первого глобального мирового банка.

© Erik Nayman, PhD economics - Хроника апокалипсиса: Есть ли угроза дефляции?

Что-то Эрик совсем складно заговорил о НМП, как интересно...

О золоте. И о яйцах

Кое-кто из народа, который вовремя подумал о золоте (когда оно еще было до 600 за унцию), сейчас уже думают о патронах и домике в деревне. Насколько они все правы - неизвестно, скорее всего что не особо. Помню была история с Алексом Джонсом на новый 2000 год, он в прямом эфире так настращал народ что кое-кто с клумаками побежал из города (по крайней мере так говорил в своем радиокасте Билл Купер). Короче говоря впечатлительных инвесторов-апокалиптиков найти можно всегда, а уж в стане контр-трендовиков - и подавно.

Общая идея примерно такая - если уже думать о инвестициях в золото - что практически есть игра против центробанков - то надо либо знать что-то очень серьезное, чтоб быть уверенным в своей позиции, либо иметь очень крепкие нервы. Профита как такового на золоте наверняка не будет - если физ. цена пойдет вверх, то наверняка развяжется с ценой комекса (краймекса, как его некоторые называют) - Система сразу задействует множество способов понижения цены, вплоть до запрета оборота золота и его конфискации. 

Вот потому-то и нужны будут крепкие нервы - не только купить и держать, несмотря на хода котировок, но и иметь достаточно крепкие яйца, чтобы в весьма вероятной ситуации (если цена пойдет вверх) пойти на нелегальное владение и участие в черном рынке. Короче говоря, как хедж для управления рисками золото не настолько хорошо как о нем рассказывают покупателям. Патроны реально могут оказаться банально ликвиднее, либо будут хорошо повышать ликвидность ваших "покупок".

Для меня лично было намного интереснее мировоззрение и ценности тех, кто инвестирует против тренда (последние несколько лет это было золото). Сейчас, похоже, физическое золото становится более узнаваемым в широких массах ритейлового инвестора - потому стоит двигаться дальше. Лично меня в последнее время мало интересуют все эти шорты, дельты и прочие проценты - по большому счету это все просто средства отвлечения масс, как говорят конспирологи - weapons of mass distraction.

По поводу золота у меня, так скажем, идейное уважение в смеси со здоровой долей скепсиса. Не думаю что правы те, кто покупает его в надежде на инфляцию, равно как и не правы те кто его продает, в рассчете на дефляцию. Все будет намного проще и циничнее - в конце концов ЦБ найдут способ нагреть оба лагеря: и инфляционистов и дефляционистов. Как всегда - за счет неожиданных изменений монетарных агрегатов.

Например, вот такой сценарий. К 2011му введут полностью электронную денежную систему и реестр владения физическими активами на основе ubiquitous computing и с какой-то иерархической LETS-подобной гезеллевской логикой. Не повсеместно, а в некоторых регионах мира с наибольшей финансовой активностью.

Да, эта электронная валюта будет постоянно обесцениваться, но она будет оборачиваемой, удобной и - в ключевых регионах - практически обязательной к использованию. Вопрос даже не в том, будет ли золото в такой ситуации легальным - а в том, что цена его быстренько обвалится из-за уменьшения его ликвидности.

Как кому-либо поможет длинная позиция в физическом металле? Как можно будет эти слитки перевести в реальный актив? Как быть уверенным, что получится спекульнуть им с текущих цен настолько удачно, чтоб хотя бы окупить потраченные нервы?

Да, а насчет ETF-ов и прочих вариантов бумажного золота стоит поглядеть на gata.org или набрать в гугле silver naked shorts.

Paul Krugman : Then and Now

Dateline August 27, 2009
Paul Krugman: "Deficits Saved The World"

Dateline November 3, 2004
Paul Krugman: "[The Budget Deficit] is comparable to the worst we've ever seen in this country. It's bigge[r] than Argentina in 2001."

Whether or not budget deficits are irresponsible seems to depend on whether a Democrat or a Republican is in the White House. Such is the "Conscience of a Liberal".

© Mike Shedlock; Rosenberg: “We are certainly in a deflationary state”

Gold floats above $1k

In general, Gold, like Fiat money does poorly when economic conditions are generally rosy, credit worries are non-existent, and interest rates are falling. In simple terms, cash (and gold) are trash, and assets are where you want to be. Free to float, gold is apt to do worse as Prechter notes.

In 2002 when Greenspan stepped on the gas to fight deflation. Gold started reacting in advance to the pending credit event, an event that blew sky high in 2008. Gold's reaction now suggests the crisis is still not over.

© Mike Shedlock; So What's Behind Moves In Gold?

Хороший анализ и оценка тренда в Записках Управляющего:

• 09-08-06 Золото - на пороге большого пробоя
• 09-09-02 Золото - апдейт
• 09-09-10 Золото - последний барьер

Мое мнение сейчас такое: золото - не инструмент спекуляции, а хороший прогнозный индикатор. Если мы имеем дело с U-shape рецессией, такой динамики в золоте не было бы. Потому не стоит расслабляться: вполне вероятно какое-то принципиальное изменение монетарной системы. Например: сначала краткий период дефляции, а потом аргентинский сценарий в мировом масштабе.

Вот заговорщик-теоретик вдумчиво рассматривает этот вопрос (немного моего стайлинга для удобочитаемости):

What you need to do is send your best Wall St. salesmen and diplomats to China and sell them a bill of goods about how they can “modernize” with our help. The Cold War is over. Capitalism reins. You know us Wall St. types! It's all about the dollar! Have the radio scream the President sold out and sign them up to the WTO as you suck Asia into massive overcapacity and a deep, unbreakable reliance on the US and G-8 as customers while paving over the national independence of their life-giving water and farmland.

Then, once they've tasted freedom and affluence, once they're unable to support themselves independently, you pull the plug not on them but YOURSELF. Implode your own middle class as above. Kill the bond markets, cause a run on your own currency, and default on the debts you owe them.

Hey, it's the only thing you could do, right? Americans are just stupid, right? Wall Street is just greedy. It's all an accident, an act of God really. No one's to blame. It's classic Judo.

In a single stroke you:

• lose the burden of external debt
• by devaluation lose your internal debt
• make the nation competitive as a manufacturing power
• scare the people back into compliance, even exultation with their low wages.
• with the renewal of manufacturing, re-cast the power that your military rests on
• during a time of Peak Oil, radically reduce unnecessary consumption while insuring strategic (military) supply
• by doing that, suck in the oil powers of Russia, Iran, and Venezuela enough to knock them off-base, first with high prices, then low prices
• club China into submission to the G-8 money powers again

and best of all:

• enrich insiders beyond their wildest dreams, insuring their dominance for a generation to come

All the right people win, all the wrong people lose.

Seeing the monetary parabola looming dead ahead after the near-miss of the Tech collapse, what do you need to insure this happens on a very tight schedule?

First, knowing this will happen, you suck in your own people by demanding—straight from the top—that bankers loosen lending standards so low even the dumbest financier couldn't believe it was prudent, then refuse to prosecute even the most blatant corruptions by mortgage originators, fraudulent borrowers, and other “outsiders”. Suspecting this will all blow up, pay yourself today in bonuses instead of later in investments.

Then, knowing you'll never repay, you jack up national spending beyond anything anybody's ever seen and go do what you want all over the world, in any country you want, with impunity.

Then you have a scare that gives you cover to set up conduits that insure all the right people have lifeboats, even if it costs $23-30 Trillion, and even if the Hoi Polloi scream bloody murder. It'll all be over soon anyway.

It was only a 3% GDP deficit that sank Argentina. But the US$ is not the Peso. You need to make sure it goes down on demand. You aim straight for $2+ Trillion yearly deficits for 70 years and threaten more if necessary. Hey, is this (12% of GDP deficit) enough to insure a collapse, even of the world’s reserve currency?

Is this enough to force China to cut us off and play the role of the bad guy we have planned for them? Funny how convenient that is, no? When every economist is screaming, “Mr. President, don’t do this, why are you doing this?” Why indeed.

© Charles Smith; The Royal Scam

Rollover

Money, capital, has a life of its own. It's a force of nature, like gravity, like the oceans, which flows where it wants to flow. The whole thing with arabs and gold is inevitable, we're just going with the tide. The only question is whether you want to let it go like unguided missile and raise hell, or whether you to keep in in the hands of responsible people.

Цитата из фильма Rollover (1981 г.)

Ниже несколько моментов из фильма в перемешку с новостями последних месяцев, и интересная рецензия фильма с имдб. Не уверен что стоит искать и смотреть фильм целиком, но задуматься о похожести фильма и новостей не помешает.

via Financial Ninja

The plot line is about "outsiders" not rolling over their CDs in American banks and buying gold...and what the loss of those foreign investments means to the financial establishment in New York. I'll admit the acting and the romance are not top notch.

So what? This movie was a "financial thriller" and there just ain't many of these movies made. Movies need bank financing, and banks usually won't finance anything that makes them look bad or stupid. (They show "I'ts a Wonderful Life" with Jimmy Stewart on TV only once a year now because it shows "run on the bank" at the Bailey Savings and Loan - not something the financial establishment wants Americans to even think about.)

I'm a Certified Financial Planner and I recommend this movie in my classes along with Oliver Stone's "Wall Street" and "Boiler Room" as movies that shed light on the financial world in which we live today. In 2005, it's even more important for people to understand the relationships between gold and paper money as the cycle from the 1970's reasserts itself.

investored @ imdb.com

Годовой прогноз Майка Шедлока

So where is gold headed in 2009? The answer is I do not know nor does anyone else. It is far easier to post solid reasons why S&P earnings will continue to fall, unemployment will continue to rise, and various stimuli will fail to stimulate than it is to predict the likelihood of various wildcards, actions by foreign central banks, etc., that may affect sentiment towards gold.

You may wish to consider buying some gold (not coins as the markup is ridiculous) and simply holding on to it for the long haul. <snip>

It is not possible to predict what timeframe it takes for market participants to realize it's not just the US dollar that is trash, but rather every fiat currency on the planet. That realization is a process, not an event that can be timed. So don't bet so much on it (or anything else for that matter) that you will lose sleep over it if price declines for a while longer.

(c) Mike Shedlock, Reflections On 2008, Themes For 2009